Une petite ville de Russie est menacée par les blancs. Les bolcheviks appellent la population à se défendre. Le fils du vieux clown, le jeune Bouldi, acquis aux nouveaux idéaux, dirige la formation d'une dronjina d'artistes de cirque. La ville tombe aux mains des blancs. On arrête le jeune Bouldi. Le père supplie le colonel de relâcher son fils pour la première de leur numéro « Deux...